导图社区 《证券投资学》
- 相似推荐
- 大纲
第1章 证券投资工具
1.1投资概述
1.投资的定义和目的
2.风险的定义
1.2债券
1.债券的概念
2.债券的基本要素⭐⭐
债券面值
票面利率
影响票面利率的因素
借贷市场利率水平
筹资者的资信
期限长短
付息期
偿还期
影响债券偿还期限的因素
资金使用方向
市场利率变化
债券的变现能力
发行人
3.债券的特征⭐⭐
偿还性
流通性
安全性
收益性
4.债券的分类⭐⭐⭐⭐
募集方式
公募债券
私募债券
有无担保
信用债券
担保债券
是否记名
记名债券
不记名债券
利率是否固定
固定利率债券
浮动利率债券
票面发行货币
国内债券
国外债券
外国债券
欧洲债券
发行主体
政府债券
中央政府债券
储蓄国债
记账式债券
地方政府债券
金融债券
政策性金融债券
商业性金融债券
中央银行金融债券
非金融机构债券
公司债券（上市公司）
→可转换债券
企业喜欢的原因
散户喜欢的原因
企业债券（国有大型企业、央企）
计息方式
单利债券
复利债券
付息方式
利随本清债券
附息（息票）债券
贴现债券
零息债券
债券形态
实物债券
凭证式债券
记账式债券
性质不同
投资债券:AAA级、AA级、A级、BBB级
垃圾债券:BB级、B级、CCC级、CC级、C级、D级
5.债券筹资的特点（了解即可）
1.3股票
1.股票的概念⭐⭐
2.股票的特征⭐⭐
不可偿还性
参与性
收益性
流通性
价格波动性和风险性
3.股票的分类⭐⭐⭐⭐
一般股票类型
普通股与优先股
普通股
普通股的概念、特征
普通股股东的权益
公司决策参与权
利润分配权
优先认股权
剩余资产分配权
普通股的类型
成长股
收益股
周期股
防御股
蓝筹股
概念股
优先股
优先股的概念
优先股股东的权益
优先分配权
剩余财产优先分配权
注:优先股没有表决权
优先股发行的意义
优先股的特征
记名股票与不记名股票
有面额股票与无面额股票
有表决权股票与无表决权股票
我国特有股票类型
国家股
法人股
社会公众股
外资股
境内上市外资股:B股
境外上市外资股:H股、N股、S股、L股
我国特有股票细分
A股
实行“T+1”交割制度，有涨跌幅10%的限制
B股
实行“T+3”交割制度，有涨跌幅10%的限制
H股
实行“T+0”交割制度，有涨跌幅10%的限制
N股
上市当日在市场上不受涨跌幅限制，涨幅可以高于10%，跌幅也可以深于10%
S股
指在我国尚未进行股权分置改革
特别注意:ST，意即特殊处理。
*ST——公司经营连续三年亏损，退市预警
ST——公司经营连续两年亏损，特别处理
4.股票的内在价值
基本概念
意义
作为定价的依据
判断泡沫是否产生（例:郁金香泡沫，日本泡沫）
5.公司股票上市的利与弊
利
改善财政状况
利用股票来收购其他公司
利用股票激励员工
提高公司声望
弊
失去隐秘性
管理人员的灵活性受到限制
公司股权分散
经营困难时，资本运作受影响
6.股票交易的相关费用
佣金
0.1%~3%，最低5元起
过户费
沪市收，深市不收，0.02%
印花税
卖方，1%
1.4证券投资基金
1.证券投资基金的概念⭐⭐
基金份额持有人
基金管理人
基金托管人
2.证券投资基金的特点⭐⭐
集合理财、专业管理
组合投资、分散风险
利益共享、风险承担
严格监管、信息透明
独立托管、保障安全
3.证券投资基金的分类⭐⭐⭐⭐
根据投资对象分类
股票基金
债券基金
货币市场基金
混合基金
根据募集方式分类
公募基金
私募基金
根据法律形式分类
契约型基金
公司型基金
根据运作方式分类
封闭式基金
开放式基金
根据投资理念分类
主动型基金
被动型基金
特殊类型基金分类
ETF基金:上市交易型开放式指数基金
1.5金融衍生工具
1.金融衍生工具的概念
2.金融衍生工具的特点⭐⭐
跨期性
杠杆性
联动性
风险性
定价复杂
全球化程度高
3.期货⭐⭐（重在理解概念）
4.期权⭐⭐（重在理解概念）