证券市场主体2

证券市场主体的详细框架思维导图

证券市场

• 证券发行人
• 证券投资者
• 证券中介机构
  • 证券公司概述
    • 概念
      • 定义
        • 证券公司须经国务院证券监督管理机构审查批准
      • 地位
        • 投融资服务的提供者，中介服务
        • 机构投资者
        • 投资管理服务
    • 监管制度
      • 让渡
        • 中国人民银行、地方政府-人民银行与证监会共同负责-证监会统一监管（1998）
      • 制度
        • 业务许可制度
          • 需经中国证监会的许可
        • 市场准入制度
          • 机构设置、业务牌照、从业人员
        • 分类监管制度
          • 风险管理能力
        • 风险监控和预警
          • 风险覆盖率、资本杠杆率、流动性覆盖率及净稳定资金率--风险指标体系
        • 合规管理制度
        • 第三方存管制度
          • 单独立户、封闭运行、总分核对
        • 信息报送与披露制度
          • 年度报告-年度结束起4个月内
          • 月度报告-每月结束起7个工作日之内
          • 临时报告-重大事件-立即
  • 证券公司的主要业务
    • 证券经纪业务
      • 概念
        • 代理买卖证券业务
      • 业务收入
        • 佣金
      • 业务类别
        • 通过证券交易所代理买卖证券业务
        • 柜台代理买卖证券业务
      • 开户和委托
        • 开户
          • 开立证券账户，没有形成委托关系
        • 委托
          • 明确了证券公司的代理业务
      • 其他法规
        • 可以委托证券公司以外的人员作为证券经纪人
        • 证券经纪人须有证券从业资格
        • 证券公司应与受委托的证券经纪人签订委托合同
    • 证券投资咨询业务
      • 证券投资咨询业务
        • 提供分析、预测、建议-咨询活动
      • 证券投资顾问业务
        • 辅助客户做出投资决策-获取利益
      • 发布证券研究报告
        • 对相关产品的价值、市场走势或相关影响因素进行分析
    • 与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问业务
      • 提供改制改组、资产重组、前期辅导等咨询服务
      • 为上市公司提供咨询服务
      • 资产重组、债务重组
      • 治理结构、设计经理层股票期权、职工持股计划、投资者关系管理
      • 提供融资策划、方案设计、推介路演
    • 证券承销与保荐业务
      • 承销
        • 包销
          • 证券公司全部自行购入
        • 代销
          • 证券公司代理发售证券
      • 保荐
        • 负责证券发行的主承销业务
    • 证券自营业务
      • 概念
        • 买卖境内经证监会批准的各类证券
      • 可以买卖的证券
        • 上市交易和转让的证券
        • 挂牌转让的证券
        • 挂牌转让的私募债券
        • 银行间市场交易的证券
        • 国家金融监管部门或其授权机构依法批准
      • 意义
        • 维持交易的连续性
      • 风险与防范措施
        • 证券公司不得为子公司提供融资和担保
        • 发行风险低、流动强的证券，投资规模不超过其净资本的80%
    • 证券资产管理业务
      • 概念
        • 为投资者提供投资管理服务
      • 要求
        • 投资主办人不得少于5人，且具有3年以上的从业经历
      • 类别
        • 定向资产管理业务
          • 单一客户
        • 集合资产管理业务
          • 多个客户
        • 专项资产管理业务
          • 一对一，一对多
    • 融资融券业务
      • 概念
        • 出借资金供投资者买入证券、出借证券供其卖出
          • 融资交易（买空）-会涨
          • 融券交易（卖空）-会跌
      • 条件
        • 证券经纪业务资格
        • 最近2年内无违规
        • 最近2年财务状态良好
        • 信息系统最近1年未发生事故
      • 其他规定
        • 向客户收取一定比例的保证金
    • 证券公司中间介绍业务
      • 介绍经纪商
      • 证券公司可以从事期货交易的中间介绍业务
      • 具体规定
        • 资格条件
          • 总部至少有5名、2名具有期货从业人员资格的业务人员
        • 业务范围
          • 开户、行情
        • 业务规则
          • 只接受全资和控股或者同一机构，不接受其他期货公司的介绍业务
          • 证券公司与期货公司应物理隔离
    • 私募投资基金业务和另类投资业务
      • 要求
        • 设立私募基金子公司
          • 最近1年未重大违法
          • 应当持有机构35%以上的股权，且拥有控制权
        • 设立另类子公司
          • 最近1年未重大违法
          • 全资设立另类子公司-不得采用股份代持、不得对外提供担保和贷款、不得下设任何机构
      • 业务范围
        • 不得从事与私募基金无关的业务
        • 发行低风险，流动性强的证券
  • 证券服务机构
    • 证券服务机构的
      • 证券投资咨询机构
      • 从业人员须有2年以上经验
      • 财务顾问机构
      • 资信评级机构
      • 资产评估机构
      • 会计师事务所
      • 律师事务所
    • 律师事务所的管理
      • 20名持业律师，有5名以上从事过证券法律业务，2年内未违法
      • 最近3年持续持业，教学、研究工作相关领域
      • 同一律师事务所不得同时为发行人和收购人出具法律意见
    • 注册会计师、会计事务所从事证券、期货相关业务的管理
      • 会计师事务所的条件
        • 成立5年以上
        • 注册会计师不少于200人，持有5年以上不少于120人<65岁
        • 净资产不少于500万
        • 至少有25名合伙人，半数以上有3年执业经验
        • 3年
        • 客户不得少于5家，其业务收入不少于500万
      • 注册会计师的条件
        • 持证1年以上
        • 具有证券、期货从业资格证
        • <60岁
        • 3年内未违法
    • 证券、期货投资咨询机构的管理
      • 机构的条件
        • 分别从事须5名以上持证，同时从事须10名持证，高级管理人员至少有1名持证
        • 100万注册资金
        • 固定的业务场所
      • 从业人员条件
        • 未违法
        • 本科以上学历
        • 两年从业经验
      • 禁止行为
        • 代理委托人从事证券投资
        • 约定收益和损失
        • 买卖本咨询公司提供服务的上市公司股票
        • 误导投资者
    • 资信评级机构的管理
      • 实收资本与净资产不少于2000万
      • 高级管理人员不少于3人
      • 最近5年未受到刑事处罚，3年未因违法经营而受行政处罚
      • 3年内无不良诚信记录
    • 资产评估机构的管理
• 自律性组织
• 证券监督机构