导图社区 财务自由之现金管理方法
少年,为实现财务自由奋斗吧!!!现金管理方法有货币基金、国债逆回购、分级基金A投资方法,实现财务自由
编辑于2020-04-06 20:14:43这是一篇关于2026年指数基金配置参考的思维导图,主要内容包括:2026年指数基金配置 参考清单,💡 如何查找与核实基金信息,⚠️ 重要风险提示。为投资者提供指数基金配置的参考清单及相关信息。
这是一篇关于买入指数基金后,该如何持有变现的思维导图,主要内容包括:买入指数基金后,持有和变现的策略没有“标准答案”,但核心逻辑是结合指数特性、自身投资目标和市场环境,避免情绪化操作。宽基指数基金(如沪深300、中证500、创业板指、纳斯达克100等)由于覆盖范围广、波动相对可控,长期来看更适合“长期持有为主,动态调整为辅”。
这是一篇关于2025年推荐适合散户持有的宽基指数基金的思维导图,主要内容包括:宽基指数基金是投资于覆盖市场广泛、行业分布均衡的大型指数(如沪深300、中证500等)的基金产品,具有分散风险、透明度高、成本低等优势,尤其适合散户进行长期投资。以下是关于主流宽基指数基金及其散户友好型选择的深度解析:一、主流宽基指数基金分类及代表产品,二、散户持有的核心推荐及适配逻辑。
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这是一篇关于2026年指数基金配置参考的思维导图,主要内容包括:2026年指数基金配置 参考清单,💡 如何查找与核实基金信息,⚠️ 重要风险提示。为投资者提供指数基金配置的参考清单及相关信息。
这是一篇关于买入指数基金后,该如何持有变现的思维导图,主要内容包括:买入指数基金后,持有和变现的策略没有“标准答案”,但核心逻辑是结合指数特性、自身投资目标和市场环境,避免情绪化操作。宽基指数基金(如沪深300、中证500、创业板指、纳斯达克100等)由于覆盖范围广、波动相对可控,长期来看更适合“长期持有为主,动态调整为辅”。
这是一篇关于2025年推荐适合散户持有的宽基指数基金的思维导图,主要内容包括:宽基指数基金是投资于覆盖市场广泛、行业分布均衡的大型指数(如沪深300、中证500等)的基金产品,具有分散风险、透明度高、成本低等优势,尤其适合散户进行长期投资。以下是关于主流宽基指数基金及其散户友好型选择的深度解析:一、主流宽基指数基金分类及代表产品,二、散户持有的核心推荐及适配逻辑。
财务自由之现金管理方法
常用的现金管理工具
逆回购
闲置期小于1个月的资金做逆回购
货币基金
闲置期大于1个月的资金买货币基金
共同特点是: 流动性强、无风险、 收益高于1年期定期存款
逆回购投资方法
什么是逆回购
本质就是一种有抵押的短期放贷行为。 有闲钱的人通过逆回购市场把钱借出去,获得固定的利息收益; 缺钱而手里有债券的人,用债券作抵押获得借款,到期后还本付息。
逆回购的主要特点
1.安全性高
2.收益率相对较高
3.操作方便
4. 品种期限选择多
从1天期到182天期,有多种期限可以选择
5. 手续费低
手续费30元封顶
逆回购的风险
没有风险
上交所逆回购的品种
代码是以204开头的
一共有9个品种
深交所逆回购的品种
代码是以1318开头
也是9个品种,期限和上交所的一样
计算逆回购的收益
=本金*年华利率/360*j借出天数
注意事项
钱要在交易日才会回来
做逆回购只是赚多赚少的问题,不存在亏钱的问题
查看逆回购的网站: https://www.jisilu.cn/data/repo/
货币基金投资方法
什么是货币基金
是基金的一种,有时也被简称为“货基”,它的钱用于投资货币市场工具
“货币市场工具”主要包括期限在1年期以内的大额存单、央行票据、债券、债券回购、商业票据等投资工具
货币基金主要投资于期限在1年以内的高信用等级债券
货币基金的特点
1.本金安全
2.流动性强
3.收益率较高
远高于同期银行活期存款收益,略高于同期1年期银行定期存款
4.交易成本低
一般都免收手续费、认购费、申购费、赎回费
5.投资门槛低
场内货币基金10000元起投
风险
风险极低,约等于无风险
满足下列两个条件时,货币基金才有可能会发生亏损:
一是短期内市场收益率大幅上升,导致债券价格大幅下跌
二是货币基金同时发生大规模赎回, 不能将价格下跌的债券持有到期, 抛售债券后造成了实际亏损
内货币基金按规定不得投资股票、可转换债券、AAA级以下的企业债等品种,因此发生信用风险的概率更低
分类
场外货币基金
在基金公司的官网上进行交易
场内货币基金
可以通过证券账户进行交易或申购赎回
当天可以买进卖出,比买卖股票还方便在交易时间内可以随时转换成逆回购、股票、分级基金A等其他投资工具
我国的场内货币基金分为 3 类
交易型
目前总共有30只场内交易型货币基金
选择规模大于100亿
华宝添益
建信添益
理财金H
利息分配周期是每日
银华日利
利息分配周期是每年
申赎型
投资对象
交易兼申赎型
赎回的效率比较低
分红规则
上交所的交易型货币基金的计息规则都是算头不算尾,即买入当天享受收益,卖出当天不享受收益
如;华宝添益、建信添益、理财金H
深交所的交易兼申赎型货币基金的计息规则都是算尾不算头,即买入当天不享受收益,卖出当天享受收益。
如:保证金、招商块钱、添富快钱
由于上交所与深交所的计息规则不同,就为投资者带来了套利机会
套利方式
1、在周五卖出深交所的货币基金,比如“招商快线” ,获取自周五到周日的三日收益。
2、同时用该资金在周五买入上交所的货币基金,比如华宝添益等,获取自周五到周日的三日收益。
利息结算方式
上交所的交易型货币基金在投资者全部卖出时才以现金方式将收益支付给投资者。卖出部分基金时不支付对应的收益。
深交所的交易兼申赎型货币基金在持有期间每月支付收益。全部卖出时支付剩下的所有收益,部分卖出时不支付收益。
如何购买
需要有一个证券账户
账户里至少要大于10000元
更多的场内交易型货币基金:https://www.jisilu.cn/data/repo/
分级基金A投资方法
特点
流动性强
风险小
收益较高
基金
基金就是代客理财机构
中国目前主要三种类型的基金:货币基金、股票基金、债券基金
分级基金A特点
1.没有信用风险
2.流动性强
3.能带来稳定的现金流
每年定期“分红”,只是分的不是现金而是 “母基金份额”,不过“母基金份额”马上可以赎回,变成现金。
4.本息有保障
不是说买分级基金A不会亏损,而是说分级基金B没有拖欠A本息的可能
深成指A(150022)和H股A(150175)没有“不定期下折条款”,这两只分级基金A的本息是没有保障的
5.收益较高
每年定期折算带来“分红”的收益率一般在5%-7%之间
6.交易成本低
只要付佣金,没有印花税
7.涨跌和股市负相关
总体来讲,股市大涨分级基金A会下跌。
股市大跌,分级基金A会上涨
还有一个小功能,当分级基金A的价格跌破0.8以后,我们就要知道股市的风险就越来越大了。后面要小心谨慎了。
分级基金A的风险
1.下折带来的风险
最好买价格小于1元的分级基金A
一般来说分级基金A的价格小于0.85就是非常好的价格
2.加息带来的风险
大部分分级基金A的约定收益率为“1年期定期存款利率+n%”,n一般为3、3.5、4、5。
当利率上升时,为了保持实际收益率不变,分级基金A的价格一般会下跌
3.套利带来的风险
一般是短期价格
4.流动性风险
对于每日成交金额小于1000万的分级基金 A,同学们最好不要买
分级基金A的类型
有期限型
在实践中我们不买
永续型
重点研究的对象
收益来源
定期折算
约等于“分红”
每年一次
只对券商A和券商C进行折算,券商B不折算
向下不定期折算
目的是防止分级基金A的本金和利息遭受损失。
一般会在分级基金B的净值跌到0.25元以后,进行强制性平仓
即使分级基金B的净值只是瞬间跌破了0.25以后又大涨回来了,也会进行强制性平仓。强行平仓后,大概75%左右的分级基金A份额会以母基金C还给分级基金A的投资者。
投资者可以赎回母基金C,获得现金。剩下的25%左右的分级基金A份额会和剩下的大概25%左右的分级基金B份额重新组成母基金C份额去投资。下折后A份额和B份额的比例重新变成了1:1。
要想在下折发生时获得额外收益而不是亏损,就一定要折价买进分级基金A而不是溢价买进分级基金A
“折价率”大于0,就代表目前分级基金是折价交易的,也就是交易价格低于净值。
如果是有“下折条款”保护的分级基金A,在折价率为20%左右是非常好买入机会。中期持有,无风险且收益比较高。
资本利得
投资分级基金A的方法
第一步,选出好的分级基金A。
标准:1、有“下折”保护条款;2、每日成交额大于1000万;3、期限为永续;
第二步,等待好价格。
同时满足两个标准:1、折价率大于15%;2、实际收益率大于6%
第三步,买进。
第四步,中期持有。
持有时间一般在1-3年
股市见底之后,分级基金一般也就涨到了最高点
第五步,卖出。
当出现以下两种情况的时候,我们可以卖出分级基金A: 1.当分级基金A的价格大于其净值的时候可以卖出。 2.当目标股票出现“好价格”的时候可以卖出。当目标股出现“好价格”的时候也意味着股市处于底部区域了。此时分级基金A也就处于顶部区域了。此时可以卖掉分级基金A去买股票。
自2017年5月1日起,投资者需要满足一定条件才能开通交易分级基金的权限。这个条件是:连续20个交易日其名下日均证券类资产不低于人民币30万元。