《定投十年 财务自由》基金定投实操指南知识要点

你是否也有这样的苦恼：工资只有几千元，赚得还不够花，谈何理财？每天上班忙得天昏地暗，日常加班996，哪儿有时间学理财？好不容易攒了点儿钱，不懂投资，万一全赔了怎么办？不用报名理财课程，一本小白可以掌握的投资理财入门书籍，从最简单的指数基金定投开始。

21.定投十年 财务自由

• 作者：银行螺丝钉雪球网投资大V”中国smartbeta50“人之一央广电台特药嘉宾另外还有一本关于指数基金实操的书《指数基金投资指南》
• 知识要点
  • 什么是指数基金
    • 基金：很多投资产品的组合，投资某只基金，相当于雇佣了一位基金经理帮你理财
    • 指数：特定的投资组合根据一定规则，计算出多种理财产品平均值的一种投资策略降低基金经理能力对投资的影响
    • 分类
      • 投资范围
        • 宽基指数
          • 沪深300指数
            • 上海证券交易所和深圳证券交易所挑选的，规模最大，现金流最好的300只股票组成
              • 稳健：反应我国大规模上市公司的经营情况发展较稳定，适合偏向低风险、收益稳定的群体
          • 中证500指数
            • 将【沪深300指数的300家公司】排除，将【最近1年日均总市值排名前300名的企业】也排除，然后在剩下的公司中，选择【日均总市值排名前500名的企业】组成
              • 代表一系列中小企业的发展，波动相对更大，收益或损失的幅度也较大适合愿意承担更多风险，想博取更高收益的群体
          • 特点：选股范围大，数量多，波动小适合新手,
        • 行业指数
          • 石油
          • 白酒
          • 汽车
          • ···
          • 某个行业出现了新技术，整个行业的效率变高了，多半会大幅上涨；相反，某个时间段，产能过剩，行业不景气，一般也会相应下跌
            • 波动较大，较考验投资者的能力
      • 投资策略
        • 市值加权
          • 按照股票的市值来分配权重，市值越大，权重越高
        • 策略加权（smart-beta）
          • 如红利指数
    • 指数基金的3大优点
      • 长生不老
        • 一定数量股票的集合，成分股随时可更新
      • 长期上涨
        • 只要经济大环境进步，指数大多数都是上涨的
      • 费率低廉
        • 费率一般是0.6-0.8%，普通股票基金在1.2-2%
  • 如何挑选
    • 基金规模＞1亿
      • 基金规模小的，运营成本高，费用高
      • 可能被清盘，影响我们的投资
    • 费用较低
    • 追踪误差小
      • 基金追踪指数的差值，紧跟指数的变化去投资误差越小，基金跟进指数也就越紧，投资出现误差的可能性也就越小
  • 定投策略
    • 慧定投
      • 基于均线的投资方式
        • 均线：根据过去一段时间的平均价格绘制出的曲线
      • 均线以下投，均线以上不投
      • 适合沪深300、中证500及创业板指数
    • 价值平均策略
      • 给指数基金设定一个增长速度
        • 可以设定为每个月增加多少元
        • 亦可设定为每个月增加百分之多少
      • 适合为某个目标积累财富
      • 举例：每个月增长1000元第1个月买入1000元，第2个月发现只有950元了，加仓1050元，持有2000元第3个月发现有2200元了，加仓800元，持有3000元
    • 估值定投策略
      • 估值：估计的价值通常估值越低，投资价值越高
      • Y盈利收益率=盈利/市值
        • Y>10%，可投资
        • 6.4%<Y<10%，不投也不卖
        • Y<6.4%，卖出
      • 好处：立足基金当下的估值，比一般投资策略更加准确
  • 何时卖出
    • 收益率止盈法
      • 当持有的某只基金收益率达到预期，就可以卖出
      • 优缺点
        • 优点：操作简便，收益稳定
        • 缺点：止盈率设置过高，可能会出现一直不卖出的情况；如果设置过低，又会频繁卖出
    • 估值止盈法
      • 低估买进：价格大幅低于价值
      • 高估卖出：价格大幅高于价值
      • 优缺点
        • 优点：牛市收益高
        • 缺点：周期长，需要极大的耐心
      • 适合：长期投资、追求高收益的投资者
  • 5步投资计划
    • 1.订立目标
      • 买房/买车/孩子教育金
      • 需要多少钱
      • 多长投资周期实现
    • 2.梳理现金流
      • 举例：
        • 比如每月存下1000元，8年存9.6万，需要的目标金额为12万得出理财收益率目标25%=(12/9.6-1)*100%
    • 3.挑选指数基金
      • 规模大
      • 费用低
      • 误差小
    • 4.选择投资渠道
      • 蚂蚁财富
      • 天天基金
    • 5.检查和优化
      • 做好定投记录
        • 定投日期
        • 指数基金品种
        • 操作方法
        • 价格、估值等
• 知识拓展
  • 瑙鲁和挪威的故事
    • 瑙鲁
      • 全球面积倒数第3的小国家
      • 曾经有丰富的磷矿资源
      • 瑙鲁人几乎不用上班，医疗教育全免费，但没有打理好自己的收入，原本以为可以开采150年的磷矿，20年就开采完了最终十分惨淡
    • 挪威
      • 同样是小国家
      • 有着丰富的石油资源
      • 设立政府养老基金，将石油的收入转化为长期收益年收益达到了8%，总规模超过1万亿，全球最大的政府养老基金之一
    • 2个情况类似的国家，拥有着极高的起点但因为选择了不同的理财方式，其命运也天差地别
• 金句
  • 指数基金的3个独特好处
    • 长生不老
    • 长期上涨
    • 费率低廉
  • 挑选指数基金的3个重要因素
    • 规模
    • 费用
    • 追踪误差
  • 其他
    • 认真工作，创造价值
    • 用保险保驾护航
    • 投资低估值的指数基金，作为进攻武器
    • 指数基金在熊市中值得定投，而在短期大涨后进入牛市，反而可能不适合投资