金融学思维导图

基本知识，总结了货币政策、货币与货币制度、货币供给及其均衡、利率、衍生金融市场、 金融机构、 信用等。

金融学

货币政策

特征

宏观，调节总需求，间接调控，长期连续

最终目标

物价稳定（首要目标）、经济增长、充分就业、国际收支平衡、金融稳定

最终目标之间的关系

统一

充分就业和经济增长

矛盾

稳定物价和充分就业 充分就业和国际收支平衡 国际收支平衡和经济增长

既统一又矛盾

稳定物价和经济增长 稳定物价和国际收支平衡

现阶段我国货币政策最终目标的选择

最终目标：保持货币币值的稳定，并以此促进经济增长

中介目标：长期利率，货币供应量，银行信贷规模

操作目标：短期利率，基础货币，存款准备金

原则：可测，可控，相关性

货币政策工具

一般性货币政策工具“三大法宝”

法定存款准备金政策 （8.4%为现金的平均存款准备金率）

调节机制

过热上调，萧条下调

优点

操作简单，力度大

缺点

力度大，反向抵消

再贴现政策

手段

1、再贴现率 2、贴现品种

调节机制

在经济萧条时期，银行降低再贴现率， 鼓励商业银行再贴现，市场货币供应量增加， 货币市场利率水平下降，刺激投资

优点

优化资金结构

缺点

央行被动 调整再贴现率的告示效应是相对的 调整频繁会引起市场利率短期过度波动

我国再贴现政策的创新

常备借贷便利政策工具（SLF） 抵押补充贷款政策工具（PSL） 中期借贷便利政策工具（MLF） 短期流动性调节工具（SLO） 临时流动性便利工具（TLF）

公开市场业务

调节机制

过热，卖出有价证券收回钱

优点

最常用、主动性、反向操作或同时进行、可微调

缺点

中央银行有较高的独立性 金融市场要相当发达，证券种 类齐全，并达到一定的规模

过热：两提一卖 萧条：两降一买

选择性货币政策工具

消费者信用控制、证券市场信用控制、不动产信用控制、优惠利率、预缴进口保证金

补充性货币政策工具

直接信用控制

贷款限额，利率限制，流动性比率，直接干预

间接信用控制

道义劝告、窗口指导

货币与货币制度

本质：一般等价物

货币形态四阶段

简单偶然——扩大——一般价值——货币价值

货币职能（掌握）

价值尺度、流通手段、支付手段、贮藏手段、世界货币

最基础：（甲流） 价值：观念货币 流通：一手交钱 一手交货 支付：延期 贮藏：足值（纸币是窖藏） 人民币：CNY（不是世界货币）

货币层次划分（M₂-M₁=准货币：潜在货币）

依据：流动性（变现且不损耗） IMF划分

M ₀：流通中的现金

（狭）M₁：M₀+企，事业单位活期存款+机关团体部队存款+个人持有信用卡余额

（广）M₂：M₁+储蓄存款（个人活期存款）+企事业单位定期存款+信托+其他存款

IMF VS🇨🇳（加粗）

个人取钱买东西：增增不变 企业取钱买东西：增不变不变

M₃：M₂+金融债券+商业票据+大额可转让定期存单等

准货币：个活和定存，储蓄存款一年内其他（证券公司保证金）

货币制度

金属货币本位制度

银本位制

🌟金银复本位制

平行本位制

双本位制

格雷欣法则：劣币驱逐良币

跛行本位制

🌟金本位制

金币本位制（最典型）

金块本位制（生金本位制）

金汇兑本位制（虚金本位制）

不兑现信用货币本位制

特征：多样性，黄金非货币化，信用化

容易导致通胀

发展：道德化到商业化到证券化

货币供给及其均衡

货币需求

理论

马克思的货币需求理论

M=PQ/V

执行流通手段的货币必要量（M）＝商品价值总额 （PQ）/ 同名货币的流通速度（V）

决定因素

价格水平（与流通中的商品的价值水平成正比） 流通速度（与同名货币的流通速度成反比）、流通中的商品数量

古典货币数量说

宏观角度 :费雪的现金交易数量说（交易方程式）

MV = PT （货币供应量（M）的变化将引起一般物价水平（p）的同比例变化） M : 一定时期流通中的平均货币数量 T : 商品与劳务的交易总量（充分就业） P : 一般物价水平（各类商品价格的加权平均数） V : 货币流通速度

侧重点 : 更重视货币支出的数量和速度 强调的货币需求决定因素 : 着眼于货币的交易手段，职能

（动机）微观角度 : 剑桥学派的现金余额数量说

Md = kPY （名义货币需求与名义收入水平之间总保持一个较为稳定的比例关系） Y : 总收入 P : 价格水平 k : 以货币形式保有的财富占名义总收入的比例 Md : 货币需求量

侧重点 : 更重视存量占收入的比例（名义对名义，实际对实际） 强调的货币需求决定因素 : 关注于货币被看做一种资产

凯恩斯的流动偏好性理论

公式 : L = L₁（Y）+ L₂（i）= M₁ + M₂ = L（Y，i）

动机

交易动机（收入正比） 预防动机（收入正比） 投机动机（利率反比）

流动性陷阱

当利率很低，债券价格很高， 货币需求无穷大，货币政策无敌

弗里德曼的永久收入假说

稳定可预期

货币供给

形成机制

中央银行投放基础货币（高能货币，强力货币）

B = R + C（基础货币=银行存款准备金+流通中的现金）基本存款❌

广义准备金：法定准备金、超额准备金，库存现金

商业银行创造存款货币

存款货币

原始存款（现金存入银行）

派生存款（银行通过转账发放贷款，贴现，和投资创造的存款）

存款总额=原始存款+派生存款=原始存款*货币乘数）

扩张数额取决因素

A+D=A × 1 / r

（D : 派生存款总量 A : 原始存款 r : 法定存款准备金 1 / r : 存款乘数）

影响因素

法定准备金率（r） : K = 1 /r 现金漏损率（c） : K = 1 / （r + c） 超额准备金率（e） : K = 1 / （r + c + e）

现金漏损率（c） 法定准备金率（r） 超额准备金率（e）

定期存款比率[ t = Dt（定期存款总额） / Dd（活期存款总额) ]与定期存款准备金率(rt) : K = 1 / （r + c + e + t × rt）

宏观模型

基本模型

Ms = m × B（Ms : 货币的总供给量 m : 货币乘数 B : 基础货币）

m₀ = c / （ c + r + e + rt × t） m₁ = （c + 1）/ （ c + r + e + rt × t） m₂ = （c + 1 + t）/ （ c + r + e + rt × t）

利率

利息的本质

借贷资本的价格

利率的分类🌟

根据反映的实际收益水平 : 名义利率、实际利率

费雪效应：实际=名义➖通胀率

根据作用的大小和地位的不同 : 基准利率、差别利率

基准利率：多种利率并存，起决定作用

根据借贷期内利率是否发生调整变化 : 固定利率、浮动利率

固定利率：适合开放且小型

浮动利率：科学合理

根据决定方式 : 官定利率（法定利率，由央行或政府）、市场利率、公定利率（非政府部分的机构）

同业拆借利率LPR（市场化利率，根据MLF（中期借贷便利）贷款市场报价利率） 民间借贷利率

时间长短不同

年利率（%） 月 日

使用区域

国际利率

LIBOR，SIBOR，NIBOR，HIBOR

国内利率

SHIBOR

利息的计算

单利法 : S = P（1 + r·n ）

复利法 本息和：F = P（1 + r ）ⁿ 利息：I = F - P

一年复利m次：r/m

现值 : P = F/（ 1 + r ）ⁿ

终值 : F = P（1 + r ）ⁿ

名义收益率 =票面利息÷票面金额

即期收益率 = 利息 ÷ 市场价格

到期收益率

衡量利率最精确的指标

P = ∑C /（1 + y）ᵗ + M / （1 + y）ⁿ

未能持有到期切持有时间超过一年：P = ∑C /（1 + y）ᵗ + Pn / （1 + y）ⁿ

未能持有到期切持有时间不超过一年：持有期收益率 ⁼ [ 票面利息 + （卖出价格 - 买入价格）]/ 债券买入价格

利率的决定与市场化

利率决定理论

马克思（利润，剩余价值的一部分)

利率变动范围：0——平均利率

古典学派（使用资本的价格）

资本的供给由储蓄量决定，储蓄是利率的增函数； 资本的需求量由投资决定， 投资是利率的减函数。

S = I ，利率达到均衡水平； S ＞ I ，资金供给大于资金需求，利率下降； S ＜ I ，资金供给小于资金需求，利率上升。

凯恩斯流动性偏好（使用货币的代价）

货币供给决定利率，交易与收入成正比，投机与利率成反比。

可贷资金利率利率

可贷资金供给：储蓄+实际货币供应量 可贷资金需求：投资者+货币需求量

利率风险结构：

违约风险

流动性

所得税政策

利率市场化改革思路

先外币后币，本币先贷款后存款，先大长额再小短额

突破口

放开同业拆借市场利率

利率的作用

微观

企业信贷需求调节、个人金融资产调节

宏观

对投资总量和结构的调节、对储蓄和消费的调节、 对货币流通和资金周转的调节、促使媒介货币资本化转换

利率与经济周期同步

收益率曲线

债券到期收益率和债券的期限之间的关系

融资模式

TO T移交经营移交

转让经营权

BO T建设经营移交

转让运营阶段

信用

含义

以还本付息的借贷行为

信用形式

商业信用（最基础）

含义

商品交易，双方都是企业，直接信用

例子

企业间的赊销（最典型）、预付现金、延期付款

局限性

规模，方向，期限，授信对象，分散不稳定

银行信用（最重要）

含义

银行提供，生产性，银行作为中介负有责任，间接信用

优点

打破了商业信用局限性

互为补充，不可替代

国家信用

形式

内债和外债

工具

国债——安全性最高，流动性最强。 国库券（金边债券）——一年内

消费信用

含义

只对消费者提供

方式

赊销、分期付款、消费贷款、信用卡透支

特征

非生产，期限长，风险大

金融市场

构成

主体

政府

资金需求者

金融机构

最活跃交易者

居民

资金供给者

企业

套期保值的重要主体

央行

也是监管机构

客体

金融工具

条约，书面凭证

金融工具是金融市场的载体

特征

期限性，流动性，收益性，风险性

之间的关系

期限性与流动性 反比

流动性与风险性 正比

风险性与收益性 正比

期限性与风险性 正比

期限性与收益性 正比

中介

目的是获得佣金

功能

资金融通

最主要最基本

资源配置

流向最大利益，利用率高

风险分散和管理

经济调节

交易和定价

反映经济运行

晴雨表

金融市场种类

根据交易期限的长短划分

货币市场

资本市场

股票市场

债券市场

中长期信贷（基金市场）

金融衍生市场

根据金融工具的发行流通划分

发行市场（一级市场，初级市场）

公募私募

首次公开募股IPO

流通市场（二级市场）

买卖转让

根据交易场所是否固定划分

有形市场、无形市场

股票交易所（北，上，深）

期货交易所（大连，郑州，上海，中金所，广州）

根据金融工具的交割期限划分

现货市场、期货市场

具体工具

债券，票据，外汇，股票，黄金

融资方式

直接，间接

货币市场

特征

短期具有准货币性质，流动性强，风险小，收益低，对利率敏感，交易量大

分类5️⃣

国库券（金边债券）

作用

量大，满足政府部门短期资金周转需要

流通市场上央行调节利率的工具

特点

安全性高

国库券利率为无风险利率

流动性强

利息免税

票据市场（承兑和贴现）

贴现

贴现

客户和商行

转贴现

商业银行之间

再贴现

商行和央行

发行价格/实际贴现金额 ＝ 面额 － 贴现利息 贴现利息＝面额 × 年贴现率 × （期限/360）

回购协议市场

正回购（先卖后买，得到钱融资）、逆回购（先买后卖，释放资金）

特征

期限短

回购对象

国库券

商业票据

大额可转让定期存单

回购实质

有抵押品的短期借贷

回购作用

融资方式 公开市场业务工具

同业拆借市场

金融机构之间，货币借贷，短期资金融通，只能以弥补银行临时资金短缺，票据差额，禁止投资或固定资产贷款

特征

期限短

隔夜头寸为主

参与者广泛

个人和企业禁止

交易的主要是超额准备金

信用拆借

大额可转让存单市场

VS传统定期存单（如存折）

不记名，可流通转让

面额固定且较大

利率可固定可浮动，一般高于传统

不可提前支取，只能在二级市场转让

中央银行❤️

产生与发展

中央银行的必要性 : 统一银行券的发行和流通的要求、 统一国内票据交换和清算的要求集中信用， 充当银行的最后贷款人的需要、 满足政府融资的需要、统一金融业监管的需要

由商业银行演变而来 — 英格兰银行 由政府设计成立（1914年美联储的成立） 由复合式银行代为单一是银行 — 中国人民银行1948

性质（特殊）

一国金融体系核心

不以盈利为目的

不经营普通业务

相对独立性

对国民经济进行宏观调控

职能

发行的银行

唯一发行人民币或数字货币

银行的银行

集中保管存款准备金、充当最后贷款人、组织全国的清算

政府的银行

代理国库，管理政府资金，为政府提供信用（贷款）

制度类型

单一式中央银行制度

一元式中央银行制度（中国）、二元式中央银行制度（美国）

复合式中央银行制度、跨国中央银行制度（欧元区）

准中央银行制度

中国香港特别行政区（渣打银行、汇丰银行、中国银行）

中央银行的独立性

独立性是相对的

服从于经济社会大系统的运转 是整个宏观调控体系中的一个组成部门 活动展开必须在国家授权下进行

保持一定的独立性

避免财政赤字的货币化而导致通货膨胀 避免降低货币政策的稳定性而导致金融波动 避免地方政府干预，保证货币政策有效执行

业务

表内业务

负债业务（较为被动）

货币发行业务（主要负债业务）

代理国库

集中存款准备金

发行中央银行债券

资产业务（更主动）

再贷款业务 再贴现业务

属于贷款范畴，但只是抵押贷款性质

证券买卖业务

正回购、逆回购来调节经济

储备资产业务

黄金外汇储备业务（最后支付手段）

表外业务（中间业务）

支付清算业务

其他业务

中国人民银行的支付清算体系（CNAPS）

商业银行

性质

以利润最大化为目标，商业银行是特殊的金融企业

经营原则

安全性原则（前提）、流动性原则（条件）、盈利性原则（目的）

功能

信用中介（最基本和首要）、支付中介、金融服务、信用创造

信用创造（以信用中介和支付中介为基础所产生）

信用创造是信用工具的创造， 而不是资本的创造

组织制度

外部组织制度

单一银行制（只有美国部分地区采用）控股公司制（美国）

银行控股公司制

成立控股公司来吸收小银行

连锁银行制

不成立控股公司，直接购买小银行

总分行制（主要代表英国 绝大多数国家普遍采用包括我国）

内部组织制度

决策系统、执行系统、监督系统

业务

表内业务

负债业务

存款业务（最主要）被动

个人存款（储蓄存款）

原则

存款自愿，取款自由，存款利息，为存款人保密

分类

活期存款

复利

季度结息（20号）

活，定中整整不能自己把控利率

定期存款

整存整取（常见）零存整取，整存零取，存本取息

其他存款

定活两便，教育储蓄（四年级以上，免利息税），个人通知，保证金存款

单位存款

基本存款账户（只能一个）

一般存款账户（只能存不能取）

专用存款账户（如给员工五险一金）

临时存款账户（不超过2年）

主动负债业务

同业借款

同业拆借，转抵押，转贴现

向央行借款

再贷款、再抵押，再贴现

其他负债

资产业务

贷款（最重要）

期限（短、中（1-5年）、长期贷款）、是否抵押（信用、担保（抵押不动产，质押动产和权利），保证） 风险程度[ 优良贷款（正常、关注）、不良资产（次级、可疑、损失）]

个人贷款

品种多，便利，灵活，低资本

等额本息（本息等于本金+利息）

本金增加，利息下降

等额本金

本金不变，利息增加

住房，消费，经营，信用卡透支

住房中的公积金贷款最长30年

公司贷款

流动资金，固定资产，银团（辛迪加）

债券投资（证券投资）

不能信托投资，不能投资企业等

现金资产

库存现金、托收中的现金 存放中央银行的存款（准备金）、存放同业的存款

票据贴现

广义表外业务（信用卡）

中间业务类（传统，风险小）

支付结算类业务、咨询顾问类业务 银行卡业务、代理业务、信托业务

特点

不直接运用自有资金，不直接承担风险

接受委托，收取服务费

种类多

业务

支付结算

三票一汇（汇票本票支票汇款），清算

本票：本地，签发人也是付款人，收款人

汇票：异地，签发人，付款人，收款人

租赁业务

经营性（租房子），融资性（让中介租赁设备给我，最后买下来）

代理业务

代收代付，代理银行，代理证券，代理保险

银行卡业务

信用卡，借记卡

信用额度——最多透支

理财业务

理财顾问，综合理财，传统理财，财富管理

电子银行业务

网上银行，手机银行，自助终端（ATM）

狭义表外（创新，风险大）

担保类业务

银行承兑汇票，备用信用证，保函业务

承诺类业务

票据发行便利，贷款承诺

金融衍生品类业务

期货、期权、掉期、互换

理论

资产管理理论（强调流动性为先）

负债管理理论（以借入资金的方式主动负债，增加银行收益）

资产负债综合管理理论（合理安排资产负债结构的同时，寻找新的资金来源）

金融机构

经营原则

安全性、流动性、盈利性

类型

金融监管机构

金融运行机构

根据业务性质划分 : 商业性金融机构、政策性金融机构

根据是否属于银行系统划分 :银行金融机构、非银行金融机构

根据是否吸收存款划分 : 存款类金融机构、非存款类金融机构

功能

实现资金融通（间接融资、直接融资）、便利支付结算（第三方支付） 提供多样化金融服务、完成资源配置、降低交易成本 改善信息不对称（逆选择，道德风险）、分散和转移风险（风险转移与管理）

我国金融机构体系

核心（中央银行） 主体（商业银行）

一委一行两会一局

国际金融监管管理总局 中国人民银行（一行） 国家外汇管理局（一局） 中国人民银行

证监会（非银行机构）

金融机构

开发性金融机构、证券业银行机构、保险业银行机构、其他银行业金融机构

政策性银行

中国农业发展银行、中国进出口银行

特征

不以盈利为目的，保本微利

资金来源

政府拨款，发行金融债券，向央行借款，同业拆借，不吸收存款

职能

倡导，选择，补充，服务

经营原则

保安不争

开发性金融机构

国家信用为基础，以市场业绩为支柱，既政策性业务，又商业性业务

商业银行（主体）

国有大型商业银行、全国性股份制商业银行、村镇银行 城市商业银行、住房储蓄银行、农村商业银行、农村合作银行

民营银行

浙商银行（支付宝）、微众银行（微信）

衍生金融市场

远期市场（场外交易）

特征

场外，非标准化合约，转移风险

期货市场（场内交易）、互换市场

特征

场内，标准化

可在交割日之前采取对冲交易以结束其期头寸（平仓）

每天结算（逐日盯市）

功能

套期保值

在现货和期货市场锚定价格

价格发现

投机

预期上涨建立多头（承诺买入）

套利

期权市场

根据期权的权利划分

看涨期权（买权）

当市价>行权价

看跌期权（卖权）

市价<行权价

买方损失有限，收益无限

根据期权的交割时间划分

美式期权（随意） 欧式期权（规定）

中长期信贷，基金市场

构成

基金分类

特征

集合投资，信托投资，金融中介，证券投资，间接投资

债券市场

债券债务凭证

机构，面额，期限，利率

债券类型

政府债券、金融债券、企业债券

短期，中期（1-10年），长期

可转换（股票）和不可转

固定利率和浮动利率

附息和贴现（零息）

信用和担保（含抵押，质押和保证）

债券发行

定价

价格

平价发行（发行价与票面金额相等） 溢价发行（发行价大于票面金额） 折价发行（发行价低于票面金额，票面利率低于市场利率）

分类

本国市场

外国市场

外国人在本国以本币发行

外国人在中国发行债券

熊猫🐼

外国人在美国发行债券

扬基🐓

外国人在英国发行债券

猛犬🦮

外国人在日本发行债券

武士🧙

外国人在西班牙发行债券

斗牛士🐂

欧洲市场

外国人在本国以第三方货币发行

方式

直接发行

间接发行

承购包销

包销

全额

余额

代销

尽力推销

招标发行

特点

偿还性，流动性，收益性，安全性（国债>金融债券>企业债券>股票）

债券收益率计算

我国债券市场

交易所

银行间

主体

（延伸）商业银行柜台

股票市场

所有权凭证，获得股息和红利的有价证券

特征

收益性（最基本特征）

来源：股份公司和股票流通

风险性

流通性

可转让，不可退股

永久性

不可退回公司，只能在证券市场出售而收回本金

参与性

所有股东都可参加股东大会参与决策

分类

根据股东权利不同

普通股

参与权，分配权，剩余财产索取权，优先认股权

优先股

优先固定股息，优先清偿权，限制参与经营决策

根据持有人的国别和身份划分

A股股票

人民币认购，境内

B股股票

外币认购，境外

H股股票

香港

N股股票

纽约

S股股票

新加坡

根据是否记名划分 : 记名股、不记名股

股票发行市场

根据发行对象的不同

公墓发行（公开发行） 私募发行（非公开发行）

根据发行人是否委托中介机构

间接发行[ 代销、包销 （余额、全额包销）] 直接发行

平价发行（发行价与票面金额相等） 溢价发行（发行价大于票面金额） 中间价发行（面值和市价之间）

股票流通市场

场内交易市场、场外交易市场

股票价格与收益率

股票的市场价格（发行价格 +流通价格） 股票收益率%＝出售价-购买价+持有期股利/ 购买价格✖️期限 市盈率＝每股市价 / 上一年每股税后盈利（整数） 股票价值＝预期每股盈利 × 市盈率

金融风险与监管（了解）

金融风险

概念

指在金融活动中，多种因素发生的不确定性的变化，导致资产和收益遭受损失的可能性。

分类

巴塞尔委员会分类

信用风险（违约）

贷款是最主要的风险

市场风险

两率两价格：利率，汇率，股票价格，商品价格

属于系统性风险（必须承担）

操作风险

内部程序问题，系统问题，员工问题，外部事件

包括法律风险，但不包括声誉和战略风险

具有普遍性，非营利性

流动性风险

无法满足客户需求（贷款或取钱），发生挤兑..

综合性风险，多原因导致，可能传染其他银行

国家风险

国际交易之间

同个国家不存在

声誉风险

负面评价，影响信心

法律风险

违法法律规定，是一种操作风险

战略风险

战略目标，经营战略，资源匮乏，质量难保

可否分散

系统性风险（不可分散风险）

整个金融市场的共有的风险，无法通过投资多元化分散或对冲

经济周期波动，政策风险，市场风险，利率风险，购买力风险，汇率风险

非系统性风险

是某个行业或企业所特有的风险，可以通过投资多样化分散

财务分析，信用风险，经营风险，偶然事件

风险管理

流程

识别

感知风险类别

分析内在因素

计量

监测

控制

策略

分散

多样化，马科维兹“相关系数不为1”“组合资产个数多”

对冲

资产收益波动负相关

转移

保险转移

给存款保险公司（最高赔付50万）

非保险

担保，信用证给第三方

规避

拒绝或退出，消极，不为主导

补偿

未发生损失之前，风险溢价，很少用

资本管理

资本

分类

账面资本

会计资本：实收资本，资本公积，盈余公积，未分配利润

监管资本

覆盖风险所必需的

预期损失

经济资本（风险资本）

应对未来非预期损失，计算风险应该持有的最后防线

作用

提供融资

吸收和消化损失

限制过度ku

巴塞尔协议

巴一

统一监管资本定义

核心和附属

建立资产风险的衡量体系

赋予风险权重0、10%、20%、50%、100%

确定资本充足率监管标准

巴二（新巴）

第一支柱：最低资本要求

不低于8% 4%

第二支柱：外部监管

第三支柱：市场约束

信息披露

巴三

强化资本充足率

资本分级

一级：主导

二级：破产清算

增强计量

提高资本充足率标准

总资本充足率8%

资本充足率=总资本/风险加权资产

核心一级：4.5%

一级：6%

储备资本2.5%

逆周期资本0-2.5%

系统重要性银行plus资本1%-3.5%

引入杠杠率监管标准

建立流动性风险量化监管标准

我国资本监管

资本定义

核心一级资本（最核心）

一级资本

二级资本

资本扣除项

监管要求

最低资本要求

资本充足率8%

核心一级5%

一级6%

第二层次

储备资本2.5%

逆周期0-2.5%

核心一级资本

第三层次

系统重要性plus资本1%

核心一级资本

系统重要性银行11.5% 非系统重要性银行10.5%

资本充足率管理

分子对策

一级资本

最常用：发行普通股和提高留存利润

二级资本

超额贷款损失准备，次级债款，可转换债券

分母对策

降低规模

调整结构

金融监管

统一监管体制

分业监管体制

不完全监管体制

牵头式（单边）

巴西是典型

双峰式（两头）

澳大利亚是典型

监管评级

骆驼评级CAMEL

资本充足性，资产质量，管理水平，盈利水平，流动性

口诀：实际监控

口诀：消症不犹豫

IMF最主要业务：向成员国提供资金融通