CFA二级复习-衍生

2105的CFA二级复习笔记。主要是大框架和需要被的公式。都是根据个人对教材的理解整理所得，大家可以根据自己的复习情况进行增减。希望能帮助大家理清知识脉络、提高学习效率，祝大家考试顺利~供大家参考，祝早日上岸！

衍生

• 远期定价
  • no arbitrage principle
    • 
  • futures foward
    • 定价
      • 
    • 估值
      • 
  • equity index forward
    • 定价
      • 
    • 估值
      • 
  • currency forward
    • 定价
      • 
        • 
    • 估值
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        • 
  • Forward Rate Agreement
    • 定价
      • 
    • 估值
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  • t-bond futures
    • 定价
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    • 估值
      • 
  • interest rate swap
    • 定价
      • 
    • 估值
      • Value=PV收-PV支
  • currency swap
    • 定价
      • 只对固定利率乙方定价
    • 估值
      • Value=PV收-PV支
  • equity swap
    • 定价
      • 按照利率互换计算固定方swap rate
    • 估值
      • Value=PV收-PV支
• 期权定价
  • put-call parity
    • C-P=S-X/(1+r)
    • fiduciary call = protective put
  • binomial model
    • expectation model
      • 股票二叉树
        • 欧式一阶
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          • 
        • 欧式二阶
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          • 
        • 美式期权 需要判断是否提前行权
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      • 利率二叉树
        • πu=πd=0.5
    • no arbitrage model
      • 
      • call option = 借钱投资于股票
      • put option = 做空股票后投资于债券
  • black-scholes-merton model
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      • 
    • option greeks
      • 
  • black model
    • future option
      • 
    • interest rate option
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    • swaption
      • payer
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      • receiver
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