建设项目总投资

2022年一级造价师建设工程造价案例分析第一章节知识点汇总。建设项目总投资，固定资产投资，流动资产投资，运营期，利息，收入，相关费用，四个指标，盈亏平衡分析，投资现金流量表，资本金现金流量表，内容点梳理。

建设项目总投资

• 两表
• 2、资本金现金流量表（融资后）
  • 所得税后净现金流量=现金流入-现金流出
  • 现金流入=营业收入（含销项税）+补贴收入+回收固定资产余值+回收流动资金 固定资产余值=残值+（固定资产使用年限-运营期）*年折旧费=固定资产原值-年折旧额*折旧年限（运营期末回收）、流动资金运营期末一次全额回收
  • 现金流出=项目资本金+借款本金偿还+借款利息支付+经营成本（含进项税）+应纳增值税+增值税附加+维持运营投资+所得税 项目资本金：建设期和运营期各年投资中的自有资金部分 借款本金偿还：长期（建设期）借款本金+流动资金借款本金+临时借款本金 借款利息支付：长期借款利息+流动资金借款利息+临时借款利息
• 1、投资现金流量表（融资前）
  • 所得税后净现金流量=现金流入-现金流出
  • 现金流入=营业收入（含销项税）+补贴收入+回收固定资产余值+回收流动资金 固定资产余值=残值+（固定资产使用年限-运营期）*年折旧费=固定资产原值-年折旧额*折旧年限（运营期末回收）、流动资金运营期末一次全额回收
  • 现金流出=建设投资+流动资金+经营成本（含进项税）+应纳增值税+增值税附加+维持运营投资+调整所得税 建设投资=工程费+工程建设其他费用+预备费 调整所得税=息税前利润*调整所得税率
• 盈亏平衡分析
  • 利润总额等于零时所对应的产量或单价
  • 利润总额=营业收入（不含销项税）-总成本（不含进项税）-增值税附加+补贴收入=0
  • 总成本（不含进项税）=固定成本+可变总成本（不含进项税）
• 四个指标
  • 1、总投资收益率的计算与财务评价（融资前）：总投资收益率=【正常年份（或运营期内年平均）息税前利润/总投资】*100%、 息税前利润=利息+利润总额
  • 2、资本金净利润率的计算与财务评价（融资后）：资本金净利润率=【正常年份（或运营期内年平均)净利润/项目资本金】*100、资本金的来源：1、建设项目投资中的资本金；2、流动资金中的资本金
  • 3、利息备付率=息税前利润/当年应付利息*100%
  • 4、偿债备付率=（息税折旧摊销前利润-所得税）/当年本息之和*100% （息税折旧摊销前利润-所得税）是最大的偿债能力 （息税折旧摊销前利润-所得税）=折旧+摊销+净利润+利息 =营业收入（不含销项税）-经营成本（不含进项税）-增值税附加-所得税+补贴收入 =营业收入（含销项税）-经营成本（含进项税）--增值税-增值税附加-所得税+补贴收入
• 收入相关费用
  • 营业收入：单价产品价格*数量
  • 销项税：不含税营业收入*增值税率
  • 增值税：当年销项税-当年可抵扣的进项税额-上一年未抵扣完的进项税额
  • 附加税：增值税*附加税率
  • 利润总额=营业收入（含销项税）-总成本（含进项税）-增值税税金-增值税附加+补贴 =营业收入（不含销项税）-总成本（不含进项税）-增值税附加+补贴
  • 所得税：（利润总额-上年亏损-补贴收入中免税部分）*税率（25%）
  • 净利润：利润总额-所得税
• 外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费+修理费+其他费（大多数情况直接给出，要注意细节，如：计算期、运营期、投产期、达产期）
• 维持运营费
• 利息+
• 摊销+
• 折旧+
• 经营成本+
• =
• 总成本
• 运营期利息
  • 2.长期借款利息（一般是复利）
    • 等额还本付息（比如房贷）
      • 计算公式：A=P*(1+i）^n * i/（（1+i）^n - 1）
    • 等额还本，利息照付
      • 先计算建设期的利息，建设期利息+借款为应还本金，然后均摊到各年为各年应还本金，逐一计算每年利息。（每年应还等额的本金=建设期本利和/还款年限；某年应付利息=当年期初本利和*年借款利率）
  • 3.流动资金借款利息（单利）
    • 运营期第一年借本金，运营期最后一年还本金，利息每年还，按单利计息
• 固定资产（如厂房、机器等看得见摸得着的）
  • 固定资产折旧：（固定资产原值-残值）/折旧年限（固定资产使用年限） 固定资产原值：建设投资形成固定资产的部分+建设期利息 残值=原值*残值率 原值含可抵扣的进项税应先扣除，原值包含建设期利息
• 无形资产（如商标权、著作权、土地使用权等，不具备失误形态，但又能带来利益）
  • 摊销=无形资产其他资产/摊销年限
• 其他资产（如开办费。长期待摊销和其他长期资产）
• 流动资产投资 （流动资金）
  • 计算方法：流动资产-流动负债=流动资金 流动资产：应收账款、现金、存货、预付账款 流动负债：应付账款、预收账款
  • 扩大指标估算法：单位工程价格X数量
• 固定资产投资 （工程造价）
  • 建设投资
    • 工程费
      • 设备及工器具购置费
      • 建筑安装工程费
      • 1、类比估算法：根据已建算拟建 2、比例法（系数估算法）
    • 工程建设其他费
      • 建设用地
      • 与项目建设有关的其他费用
      • 与项目未来生产经营有关的其他费用
      • 1、工程费X百分比 2、土地单价X土地数量
    • 预备费
      • 基本预备费
        • （工程费+工程建设其他费）*百分比
      • 差价预备费
        • PF=(n、t=1)∑It【（1+f）^m*（1+f）^0.5*(1+f）^(t-1)-1】（分年计算、再相加）
  • 1.建设期利息
    • ★建设期利息全部计入固定资产，建设期不还本也不付息
    • 当年借款半计利息，以前各年全额计息
    • 实际利率=（1+名义利率/年计息次数）^年计息次数-1