01金融市场体系

证券从业资格证之金融市场基础知识第一章金融市场体系思维导图。包括金融市场概述和全球金融市场体系现状。

1金融市场体系

• 金融市场概述
  • 1.金融市场的概念与功能
    • 概念
      • 要素市场
      • 创造和交易金融资产
        • 金融+市场
      • 参与者的交易途径
        • 1有形的固定场所
        • 2无形的金融市场网络
        • 界限越来越模糊，现代大多无形
      • 以金融资产为交易对象而形成的供求关系和交易机制的总和
    • 功能
      • 自驾风流降成本
      • 1资金融通（首要功能）
        • 2价格发现
          • 3提供流动性（并不直接影响实体经济的资金供求）
      • 4风险管理（保险、对冲交易等）
        • 5降低搜寻成本和信息成本（显性、隐性）
  • 2.直接融资与间接融资
    • 直接特点
      • 不可自主查分值
      • 1直接性 2融资的信誉有较大的差异性 3分散性 4部分融资方式具有不可逆性 5融资者有相对较强的自主性
    • 间接特点
      • 1间接性 2融资的相对集中性 3融资信誉的差异性较小
        • 4全部可逆性 5主动权在金融中介
    • 直接方式
      • 古寨伤民风
        • 1股票市场融资 2债券市场融资 3风险投资融资 4商业信用融资 5民间借贷
    • 间接方式
      • 小银租赁
        • 1银行信用融资 2消费信用融资（以分期付款方式买房买车） 3租赁融资
  • 3金融市场的重要性 （四大重要性）
    • 1促进储蓄-投资转化 2优化资源配置 3反映经济状态 4宏观调控
  • 4金融市场的分类（七项）
    • 1按金融资产到期期限划分
      • 长期超1年
        • 资本市场
          • 股票、中长期
      • 短期1年内
        • 货币市场
    • 2按交易工具划分（标的物）
      • 债权市场、权益市场
    • 3按发行流通性质划分
      • 一级市场（发行、初级）、二级市场（流通、发现资产价格）
    • 4按组织方式划分
      • 交易所市场、场外交易市场
        • 场内、场外
    • 5按交割方式划分
      • 现货市场、衍生品市场
    • 6按金融资产的种类划分
      • 证券市场（筹资与投资的对接）、非证券金融市场
    • 7按辐射地域划分
      • 国际金融市场、国内金融市场
• 全球金融市场
  • 全球金融市场与金融体系
    • 全球金融市场
      • 形成
        • 出现证券交易活动最早的地区当事交易的是国债
        • 最早的证券交易所，1602年的阿姆斯特丹证券交易所
      • 发展阶段
        • 1.17世纪英国崛起到第一次世界大战
          • 英国成立世界上第一家股份制商业银行-英格兰银行
          • 美国第一个证券交易所-费城证券交易所
        • 2.从一战开始到二战结束
          • 美国起来了
        • 3.二战结束到布雷顿森林体系的瓦解
          • 纽约、伦敦和东京成为国际金融市场的金三角
          • 关税及贸易总协定
          • 《罗马条约》建立了欧洲经济共同体
        • 4.布雷顿森林体系瓦解到2007年全球金融危机前夕
          • 发展中国家金融改革、宽松监管辅助发展
        • 5.2007年全球金融危机爆发以来
          • 监管严格
    • 全球金融体系
      • 主要参与者
        • 住户 非金融公司 公共部门 广义政府
        • 金融公司
          • 银行
            • 存款吸收机构
          • 非银行
            • 中央银行、其他金融公司
        • 为住户服务的非营利机构（不包括政府部门控制和提供资金支持的）
      • 国际资金流动方式
        • 必须跨国
        • 按资金使用时间或交易期限不同划分
          • 长期国际
            • 国际直接投资
              • 开新公司、购买股权有控制权、利润再投资
            • 国际间接投资
            • 国际信贷
              • 政府信贷、国际金融机构贷款、出口信贷
          • 短期流动
            • 贸易资金流动
              • 最传统的国际资金流动方式
            • 保值性资金流动
              • 避险性、资本外逃
            • 套利性资金流动
              • 可能涉及两个市场低买高卖
            • 投机性资金流动
              • 同一市场低买高卖
  • 国际金融监管体系
    • 1巴塞尔银行监管委员会
      • 主要宗旨
        • 建立资本充足率的最低标准
    • 2国际证监会组织1983年成立
      • 主要宗旨
        • 应对系统性风险
    • 3国际证监会组织1983年成立
      • 保护投资者、市场公平、减少系统性风险
    • 4国际保险监督管协会1994年
      • 重要作用找保险
  • 英国的金融市场
    • 外汇市场
      • 英国伦敦外汇市场是全球最大的外汇批发市场
      • 以外币交易、非居民交易、批发性交易、外汇衍生品交易为主，交易时段桥接美洲和亚太市场
    • 银行间资金市场
    • 股票市场
      • 层次和板块：主板市场、另类投资市场、专业基金市场、专业证券市场、精英项目
    • 债券市场
      • 金边、国际、公司证券市场
    • 黄金市场
      • 伦敦-全球最大
  • 美国的金融市场
    • 外汇市场
      • 仅次于英国
    • 股票市场3个
      • 股票交易场所（场内）、纳斯达克集团（场外）、纽约证券交易所（制定做市商制度-中介）
    • 银行间资金市场
      • 每日调整联邦基金利率
    • 债券市场
    • 衍生品市场
    • 市场监管
      • 双层多头
        • 双层监管
          • 联邦
            • 州
        • 分业监管
  • 中国香港金融市场
    • 1联系汇率制（与美元挂钩）
      • 基础货币
        • 1已发现的负债证明书
        • 2持牌银行在香港金融管理局的结算账户结余总额
        • 3未偿还外汇基金票据和债券总额
    • 2金融市场类型
      • 外汇市场
        • 2003年以来逐步成为全球人民币离岸市场中心
      • 股票市场
        • 沪港通、深港通
      • 债券市场
        • 2017年，香港和内地启动“债券通”计划
    • 3金融市场监管
      • 行业-金融监管机构、行业自律机构