2023基金投资策略

这是一篇关于2023基金投资策略的思维导图，包含科技、军工、消费、新能源、医药医疗等。

基金投资策略

• 分析时间2023-11月
• 万物皆周期、买预期卖现实、看不懂的方向别碰
• 自我交易分析：
  • 交易方向：上班族无看盘时间，适宜找低位板块方向定投买入，追求年收益率15-30%之间，2025年指数先通过交易“指数”盈利后，找到盘感后，认知成型，养成交易模式后，考虑进军股票投资
  • 投资经历：2021年底入市，小白一个投资乱买（主要看支付宝基金历史收益率进行投资，完全没有考虑行业周期属性），故2022年买入的基金都出现20%大跌，逐步接触投资知识后，明白自己适合就盯着2-3个快板进行交易就行，在过去的2年中期间账户是出现过真收益的，但经常受消息影响“频繁”的操作，导致了自己账户又是绿，回顾2023年学到了认准方向，达到自己盈利预期后再进行做T卖出，如跌到自己的止损线就该果断止损，卖亏就当是学费。
• 医药医疗
  • 中证医疗9000点以下皆买点，看12000/14000点，中长期看好CRO/CXO，人口老龄化，下跌已超过3年，估值水平历史百分位10%以下，现在的位置急剧性价比，只输时间不输钱，一个字“熬”
  • 仓位控制：全仓（中证医疗指数30%，生物医药40%，恒生医疗指数30%）-10000点以下最高总仓位金额20W
  • 8000点以下-天定投150元/天/只，9000点以下100元/天/只，10000点以下80元/天/只
  • 做T计划：10000点/T四分之一，12000点/T二分之一，14000点/清仓
• 恒生
  • 恒生指数2018年33000点，2021年28000年，2022年11月跌倒低点14000点，全球价值洼地，急剧性价比；下跌原因主要由由美元计价资产外资撤离，房地产低迷，中美金融站。
  • 拐点因素：看美联储停止加息-美元指数与人民币汇率降-升值
    • 国内A股是否有上升趋势
  • 看好恒生科技，现在指数在4000点，低于4000点接可买入，看短期5000点，长期看6000-7000点
  • 仓位：全仓（75%不动，25%盈利满10%做T）
• 科技
  • 数字经济有望为我国下一个储水池，科技行业始终看好，科技为先进生产力，整体逢低布局，周期属性强，波动大，需谨慎择时买入，买入后持有待涨，达到预期后分批卖出
  • 半导体-国产替代
    • 半导体设备材料、CPO光通信先进封装、看好-中长期看好-国产替代
    • 消费电子-受库存影响、消费产品发布影响带动
  • TMT
    • 信创
      • 国产替代逻辑，科技相关的所有的设计软件
    • 算力
      • 高速发展、算力芯片与存储芯片需求旺盛，逢低布局
    • AIGC、游戏、传媒、人工智能
      • 属于数字应用端整体
• 军工
  • 军工是国之根本，每年的军费上涨都有确定性，计划生产代表，反弹主要看消息面，国际形势，台湾、南海，军演等形势，高端制造有起色，军工板块与之有联动性
  • 国防、中证、空天军工细分不同大方向是一致的，一年做1-2波，10000点时分水岭，10000以下找低吸点，小波段跌10%，超跌反弹博5%
• 消费
  • 白酒
    • 消费风向标-中证白酒指数13000点附近考虑拿60天以内，短期博超跌反弹，低于12000点中期反弹看15000-17000点
  • 房地产
    • 地产已死，没有成长预期-不考虑
  • 汽车
    • 汽车整车海外市场持续增长基本面向好，预期兑现味道，细分汽车零部件方向降本有故事可讲，且产业集群汽车品牌可共用部件
• 新能源
  • 碳中和背景下清洁能源，新老能源交替，中国与西方弯道超车重点押注方向，长期基本面看好，中期1-2年没什么大动静，自2020-2022年8月份高点已炒过2波，等待跌透后调整2-3年后再看中长期考虑入场
  • 光伏/锂电
    • 高点已过，指数已腰斩，产能过剩问题，美西方关系出口限制消息，急跌大阴线可考虑短线博超跌反弹，光伏ETF最高1.9，现在位置0.9左右，调整2年后再看中长期
  • 新能源车
    • 国内市场逐步挤压燃油车保有率已过快速发展期进入成熟期，业绩增长海外市场逐步增加，国内市场疯狂内卷，熬过去的话，新能源车制造门槛提高，利润回回归，有故事可讲，细分领域看好汽车零部件板块
  • 风电、水电
    • 大趋势与清洁能源一致，受国家基建项目消息影响
• 大金融
  • 券商
    • 牛市起手，以ETF为例现在的位置在0.937，今年8月份在证监会发出要活跃资本市场降印花税时崇高1.06，投资性价比在0.8以下。
  • 保险、银行
    • 较为安全的板块，业绩稳定，但个人不喜欢
• 中特估
  • 国央企背景上市公司，包含各种细分领域，军工、基建、能源、医药、电力、银行、保险、机械设备等以大票居多
• 周期行业
  • 煤炭
    • 冬炒煤，夏炒电，新老能源替换需求
  • 有色金属
    • 经济数据之制造业需求
  • 石油
    • 地缘政治因素、与美元走势正相关（美元结算）、OPEC产油国-增减产计划、经济数据之制造业需求