导图社区 营运资本管理
这是一个关于营运资本管理的思维导图,包含策略、现金管理、应收账款管理、存货管理、 短期债务管理等。
注册会计师战略第3章,包含了三种主要的战略选择:成本领先、差异化和集中化。每种战略都有其独特的优势和风险。“成本领先”旨在通过降低成本来获得竞争优势,“差异化”策略侧重于提供独特的产品或服务,“集中化”策略专注于某一特定市场或客户群,提供高度专业化的产品或服务,对于每种战略,都列出了相应的实施条件和可能的风险。例如,成本领先战略需要有效的成本控制能力,而差异化战略则需要持续的创新和市场营销能力。
注册会计师 战略管理 第一章思维导图。一系列或整套的决策或行动方式,包括计划性战略+非计划性战略。
这是一个关于注会财管—责任会计的思维导图,主要包含成本中心、 利润中心、 投资中心、 内部转移价格等。
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CFA一级Ethics-standard思维导图
货币政策对黄金价格的传导机制
CPA战略风险管理、战略实施
云报税(个税)
营运资本管理
策略
激进型
【淡季】易变现率<1
【旺季】易变现率<1
资金来源持续性:弱;偿债压力:大;管理程度:难
适中型
【淡季】易变现率=1
保守型
【淡季】易变现率>1
资金来源持续性:强;偿债压力:小;管理程度:易
A:激进、B:适中、C:保守
现金管理
成本分析模式
存货模式
机会成本=平均现金持有量×持有现金的机会成本率
交易成本=交易次数×每次交易成本
最佳现金持有量=
最小相关总成本=
随机模式
应收账款管理
信用标准考虑因素
品质、能力、资本、抵押、条件
是否改变信用政策
计算▲收益
▲收益=▲销量×单位边际贡献
计算▲成本
▲应收账款占用资金的应计利息
应收账款应计利息=应收账款占用资金×资本成本
应收账款占用资金=应收账款平均余额×变动成本率
应收账款平均余额=日销售额X平均收现期
平均收现期=∑各种情况下的收现天数×对应的客户比例
▲存货占用资金利息
=存货占用资金×资本成本 =存货平均余额×资本成本
▲现金折扣成本
=新的销售水平×新的现金折扣率×享受现金折扣的顾客比例一旧的销售水平×旧的现金折扣率×享受现金折扣的顾客比例
▲收支费用
看题意
▲坏账损失
▲应付账款占用资金的应计利息
=应付账款占用资金×资本成本
①+②+③+④+⑤-⑥
计算▲税前损益
=▲收益—▲成本
比较▲税前损益
>0,选择改变后的方案;否则,选择前者
存货管理
总成本
取得成本
订货成本
订货固定成本
订货变动成本
单位:次
=
购置成本
=存货年需要量×单价
储存成本
储存固定成本
储存变动成本
单位:kg/L/块/件/......
缺货成本
合理的保险储备量为(缺货成本+储备成本)最小
相关公式
缺货成本= 单位缺货成本 ×一次订货缺货量 ×年订货次数
保险储备成本 =保险储备量×单位储存变动成本
再订货点 R=平均交货时间×每日平均需用量 d+保险储备 B
计算流程
设置保险储备B(增长值为0+年需要量/一年的天数以此类推)、与对应的再订货点
计算①各种情况的需要量与缺货量(需要量-再订货点),缺货期望值(各种情况下的概率×缺货量)
计算缺货成本、储存成本、总成本
循环上述①-③,然后选出总成本最小的
其中B的增长值为0+年需要量/一年的天数,以此类推
短期债务管理
特点
期限短,风险大;融资速度快,易取得;限制条件少,弹性高;资本成本较低、
商业信用筹资
形式
应付账款、应付票据、预收账款
易取得;不存在现金折扣or使用不带息票据,无成本。
存在现金折扣时,放弃现金折扣成本较高。
计算
【单利】
【复利】
决策原则
放弃现金折扣成本>短期借款的年利率
享受现金折扣
放弃现金折扣成本<短期借款的年利率
放弃现金折扣
有效年利率
周转信贷协定
利息:周转信贷额×贷款利率+未使用借款部分*承诺费率
实际可用贷款额:(周转信贷额-贷款金额)×周转信贷额
补偿性余额
利息:借款金额×贷款利率
实际可用贷款额:借款金额×(1-补偿性余额比例)
收款法
有效年利率=报价利率
贴现法
有效年利率>报价利率
加息法
有效年利率=2×报价利率
Q*:经济订货量 K :每次订货的单位变动成本 D:存货年需要量 Kc:单位储存变动成本 U :存货单价