6.中央银行支付清算业务

这是一篇关于6.中央银行支付清算业务的思维导图，是指中央银行作为一国支付清算体系的管理者和重要的参与者，通过一定的方式、途径，使金融机构之间的债权债务清偿及资金转移顺利完成。

中央银行支付清算业务

• 概述
  • 含义
    • 是指中央银行作为一国支付清算体系的管理者和重要的参与者，通过一定的方式、途径，使金融机构之间的债权债务清偿及资金转移顺利完成。
  • 结算
    • 含义
      • 由商品交易、劳务供应、金融活动等经济往来引起的债权债务所引发的货币收付
    • 分类
      • 支付媒介角度
        • 现金结算
        • 转账结算
      • 地域角度
        • 国内结算
        • 国际结算
  • 清算
    • 通过一定的清算机构和支付系统，进行支付指令的发送与接收、对账与确认、收付数额的统计轧差、全额或差额清偿等一系列业务操作
• 支付清算体系
  • 清算机构
    • 为金融机构提供资金清算服务的中介组织
    • 票据交换所是最典型最传统的清算机构
    • 分类
    • 义务
      • 向中央银行缴纳交换保证金
      • 在中央银行开立往来帐户
      • 指派经审查合格的交换员
      • 承担和缴纳应负担的一切费用
  • 支付清算系统
    • 支付清算系统是由提供支付清算服务的中介机构和实现支付指令传送及资金清算的专业技术手段共同组成的，其职能是实现债权债务清偿及资金转移。
    • 决定因素
      • 一国金融产业的整体水平和科技水平
      • 稳定的宏观经济环境
      • 一国货币制度对支付系统的设计及其运营效率
      • 支付系统的法律框架和操作规范。
  • 支付清算体系
    • 关于结算活动的规章政策、操作程序、实施范围等的规定和安排。中央银行作为货币当局有义务根据国家经济发展状况、金融体系构成、金融基础设施及银行业务能力等，与有关部门其同制定支付清算制度
    • 发展
      • CHIPS
        • 纽约清算所同业银行支付系统
      • ACH
        • 纽约自动清算系统
      • SWIFT
        • 环球银行金融电信协会
    • 种类
      • 经营者身份不同
        • 央行拥有并经营
        • 私营机构拥有并经营
        • 各银行拥有并经营的行内支付系统
      • 服务对象不同
        • 大额实时支付系统（资金转账系统）
        • 小额批量支付系统（零售支付系统）
      • 按地区划分
        • 境内支付系统
        • 国际性支付系统
          • 某国清算机构建立并运营
          • 不同国家共同组建的区域性支付系统
  • 同业间清算制度与操作
• 支付清算运作
  • 原理
    • 清算参与银行的资金来源
      • 在央行储备账户内的存款金额
      • 央行信贷
      • 由货币市场进入的临时性资金
      • 由支付间隔而产生的在途资金
    • 行间支付系统
      • 银行同业间清算需通过行间支付系统进行，行间支付系统为银行自身和客户委办的结算事项提供资金清算服务
      • 差额清算系统
        • 通过轧差对冲算出相互之间净余额
        • 无法还款措施
          • 央行向净债务银行提供透支便利
          • 根据清算紧急安排由参加清算的各银行共同分担净债务银行的债务头寸
          • 取消所有与净债务银行有关的支付指令，其余银行重新计算转账金额及净头寸
      • 实时全额清算系统
        • Fedwire（世界上第一套其系统，美国1972）
        • 系统对各金融机构的每笔转账业务进行一一对应结算，而不是在指定时点进行总的借、贷方差额结算
        • 分类
          • 定时（延时）清算
            • 支付清算集中在营业日系统运行期间的一个指定时刻进行
            • 如果这一时刻为日终，则称为日终结算
          • 实时（连续）清算
            • 支付清算在营业日系统运行期间的任何时刻都可进行
            • 支付指令随时发送随时处理，属于资金转账指令处理和资金清算同步、持续进行的实时全额清算
        • 原理
          • V型结构
            • 付款行向央行传递全部支付信息
            • 央行清算过后反馈信息至收款行
          • Y型结构
            • 付款行将全部支付信息传递至中央处理器（看余额够不够）
            • 央器请求央行，央行清算信息反馈央器
            • 中央处理器发出全部支付信息至收款行
          • L型结构
            • 付款行向央行传递全部支付信息
            • 央行清算过后反馈信息至付款行
            • 付款行自行传递信息予收款行
          • T型结构
            • 付款行向央行与收款行传递全部支付信息
            • 央行清算过后反馈信息至收款行
            • 基本pass
      • 基本程序
        • 付款行提供支付系统向收款行发出支付指令
        • 付款行与收款行之间实行资金划转
• 央行支付清算服务的重要性
  • 支付系统运行经济和社会生活正常运转的重要保障
  • 支付系统运行效率对央行货币政策的实施具有重要影响
    • 掌握全社会金融状况与资金运动趋势
    • 公开市场操作发挥作用的前提是灵活高效的支付系统
    • 增强货币市场流动性
    • 减少在途资金，降低央行管理难度
    • 支持央行提供透支便利
  • 支付系统与金融稳定具有密切相关性

跨国支付清算

• 概念
  • 特征
    • 全局性、世界性
    • 涉及不同国家的货币
    • 涉及不同的支付清算安排
    • 需要借助跨国支付清算系统即银行往来
• 主要国际支付请算系统
  • 欧洲支付系统及欧元清算系统
    • EBA清算系统
      • 小额零售
      • 欧洲银行协会
    • EAF清算系统
      • 大额外汇
      • 欧洲法兰克福清算系统（德国央行）
    • TARGET系统
      • 大额实施支付
      • 欧洲货币当局（欧盟）
  • 纽约清算所同业银行支付系统
    • CHIPS
      • 国际大额美元
      • 世界最大的私营支付系统
    • Fedwire
  • 伦敦自动化清算所支付系统
    • CHAPS
      • 大额英镑清算系统
  • 环球外汇交易清算所
    • ECHO
      • 外汇交易